Populære Innlegg

Redaksjonens - 2020

Money Management - hjørnesteinen i suksess på Forex

Hallo, kamerater forex handelsmenn! Pengehåndtering eller pengestyring, risikostyring - DETTE ER DET VIKTIGSTE i handel med Forex. Uten en kompetent tilnærming til å beregne et handelsparti, blir kontoen din dømt. Uavhengig av handelsstrategi. Jeg håper inderlig at denne artikkelen og instruksjonsvideoen vil hjelpe deg å forstå hvorfor pengehåndtering er så viktig, og hvordan du kan beregne risiko når du åpner stillinger på forex.

Forex: Money Management

Ta to nye handelsmenn, plasser dem foran skjermen, gi hver av dem muligheten til å jobbe ved hjelp av det beste handelssystemet, og for en jevn konto, invitere alle til handel, og åpne posisjoner som er motsatt av hverandre. Det er mer enn sannsynlig at til slutt begge vil miste pengene sine. Imidlertid, hvis du tar to fagpersoner og setter dem opp til å handle i motsatte retninger med hensyn til hverandre, vil begge handelsmennene til slutt tjene penger - og dette til tross for den tilsynelatende motsetningen i retningene til deres handelsvirksomhet. Hva er forskjellen? Hva er den viktigste faktoren som skiller erfarne handelsmenn og amatører? Svaret ligger i evnen til å forvalte kapital. I pengestyring.

Som med kosthold eller atletisk trening, er pengestyring noe de fleste handelsmenn bare høres med ord, men som nesten aldri får oppmerksomhet i det virkelige liv. Årsaken er enkel: akkurat som et sunt kosthold og å holde seg i god fysisk form, kan pengehåndtering virke en tyngende og veldig ubehagelig aktivitet. Dette tvinger handelsmenn til å kontinuerlig overvåke sine posisjoner og godta de nødvendige tapene, og få mennesker liker å gjøre dette. Imidlertid, som vist i tabellen nedenfor, er tapsaksept avgjørende for å oppnå langsiktig handelssuksess.

Mengde tap av egenkapital

Mengden av fortjeneste som kreves for å gjenopprette det opprinnelige kapitalbeløpet

25%

33%

50%

100%

75%

400%

90%

1 000%

Denne tabellen viser hvor vanskelig det er å komme seg etter tunge tap.

Vær oppmerksom på at en næringsdrivende vil måtte tjene 100% av størrelsen på innskuddet sitt - en bragd som faktisk utføres av mindre enn 1% av handelsmennene over hele verden - bare for å gå tilbake til break-even-nivået på hans konto i tilfelle tapet er 50%. Med en tilbaketrekking på 75%, vil den næringsdrivende måtte firdoblet kontoen sin bare for å tilbakeføre kapitalen til begynnelsesnivået - og dette er virkelig en vanskelig oppgave!

En stor gevinst

Til tross for at de fleste handelsmenn er godt kjent med antall, ignorerer de dem stadig. Bøker om handel inneholder utallige historier om handelsmenn som har mistet overskuddet akkumulert i løpet av ett, to eller til og med fem år på grunn av en enkelt, fundamentalt feil transaksjon. Som regel er raskt voksende tap et resultat av uforsiktig pengestyring, uten harde stopp og gjennomsnitt av posisjonen når prisen beveger seg mot den næringsdrivende. For det første skyldes de raskt voksende tapene det banale tapet av disiplin.

De fleste handelsmenn begynner sin handelskarriere ved bevisst eller underbevisst å visualisere "en stor gevinst" - en stor avtale som vil gi dem millioner og la dem trekke seg i ung alder og sørge for resten av livet. På FOREX-markedet støttes denne fantasien av alle slags historier om forskjellige hendelser som finner sted på markedet. Sannsynligvis husker hver av oss tiden da George Soros "brøt Bank of England", og spilte på nedgangen til pundet og lett tjente 1 milliard dollar i løpet av en dag? Men den harde sannheten for de fleste forhandlere er at i stedet for å oppleve en "stor gevinst", faller de fleste handelsmenn for en "stor gevinst" som kan slå dem ut av spillet for alltid.

Harde leksjoner

Næringsdrivende kan unngå denne skjebnen ved å kontrollere risikoen ved å plassere stopptap. I Jack Schwagers berømte bok “Market Mages” (1989) tilbyr intradaghandleren Larry Haight, som fulgte trenden, dette praktiske rådet: “Risiker aldri mer enn 1% av kapitalen din, uavhengig av instrument og type handel. Risiker bare 1 % av kapitalen min, jeg er helt rolig over noen av transaksjonene mine. " Dette er en veldig god tilnærming. En næringsdrivende kan gjøre en feil 20 ganger på rad, og samtidig vil han ha 80% av kapitalen sin.

Realiteten er at veldig få handelsmenn overholder den disiplinen de ville følge etter uten å mislykkes. I motsetning til et barn som forstår at du ikke kan ta på en varm komfyr bare etter at den har blitt brent en eller to ganger, kan de fleste handelsmenn lære leksjonene med risikodisiplin bare ved å få den tøffe opplevelsen av å tape penger. Dette er hovedgrunnen til at handelsmenn, når de først går inn i valutamarkedet i Forex, bare skal bruke sin spekulative kapital, det beløpet de er villige til å tape. På spørsmål om nybegynnere hvor mye penger de må ha for å starte handel, vil en erfaren handelsmann svare på følgende: "Velg et tall som ikke påvirker livet ditt vesentlig hvis det er helt tapt, og del dette tallet med fem fordi dine første forsøk på å handle, sannsynligvis ikke lykkes. " Dette er også veldig lurt råd, og det bør følges av alle som begynner å handle i Forex markedet.

Pengestyringsstrategier

Generelt sett er det to strategier for vellykket pengestyring som blir implementert. En næringsdrivende kan sette hyppige og små stopp og prøve å ta fortjeneste fra flere store lønnsomme handler eller ta hyppige, men små overskudd fra markedet og sette sjeldne, men store stopp i håp om at mange små overskudd vil oppveie flere store tap. Den første strategien kan forårsake mange mindre tilfeller av psykologisk smerte forbundet med tap, og samtidig flere store øyeblikk av tilfredshet forbundet med å tjene stort. På den annen side gir den andre strategien mange små øyeblikk av glede knyttet til å skaffe privat og lite overskudd, og samtidig flere psykologiske slag som er forbundet med å oppnå sjeldne, men store tap. I forbindelse med den sjeldne ordningen med stopp, er det ofte tilfeller hvor en næringsdrivende mister overskuddet akkumulert i løpet av en uke eller til og med en måned i en eller to transaksjoner.

I stor grad avhenger strategien du velger for din handel av din personlighet; Dette er en del av prosessen med å bli for enhver næringsdrivende. En av hovedfordelene med FOREX-markedet er at vanlige handelsmenn kan kombinere begge strategiene likt uten ekstra kostnad. Siden FOREX-markedet er basert på oppslag, er kostnadene for å utføre hver transaksjon de samme, uavhengig av hvor mye fortjeneste som er tatt.

Fire typer stopp

Når du er klar til å handle med en seriøs tilnærming til pengestyring, pengestyring, og du har et visst beløp på kontoen din, kan du bruke følgende fire typer stopp.

1. Stopp basert på saldoen på innskuddet.

Dette er det enkleste av alle holdeplasser. En næringsdrivende risikerer bare det forhåndsbestemte beløpet på kontoen sin når han foretar en transaksjon. Den generelle beregningen er at risikoen ikke skal overstige 2% av mengden penger på kontoen for noen handelsstrategi. Hvis det for eksempel er 10 000 dollar på en handelskonto, kan en næringsdrivende bare risikere 200 dollar, eller omtrent 200 poeng når du bruker ett mini-parti (0,1 lodd) av EURUSD-valutaparet, eller bare 20 poeng når du bruker ett standardparti (1,0). Aggressive handelsmenn kan vurdere å bruke et stopp som tilsvarer 5% av pengebeløpet på kontoen, men husk at dette beløpet vanligvis blir sett på som den øvre grensen for forsvarlig pengehåndtering, fordi 10 påfølgende, feil utførte transaksjoner kan redusere størrelsen Innskuddet ditt er 50%.

2. Stopp basert på grafisk analyse.

Teknisk analyse lar deg stille tusenvis av stopp, avhengig av pristabellen eller forskjellige signaler levert av tekniske indikatorer. Næringsdrivende som fokuserer på tekniske signaler, kan ganske vellykket kombinere disse utgangspunkter med standardreglene for å plassere stopp basert på saldoen for innskuddet (se over) og få stopp basert på en grafisk analyse.

3. Stopp basert på flyktighet.

Dette er en mer kompleks strategi sammenlignet med arrangementet av stopper basert på grafisk analyse. I dette tilfellet, for å stille parametere for stopp, i stedet for en graf over prisbevegelse, brukes volatiliteten. Hovedpoenget er at i handelsforholdene med høy volatilitet, når prisene svinger over store områder, må den næringsdrivende tilpasse seg disse forholdene, og når han åpner en stilling, bør han øke risikoen slik at støy i markedet ikke berører foten. For lav volatilitet er det motsatte sant: risikoparametere bør reduseres.

En enkel måte å måle volatilitet på er å bruke Bollinger Bands, som viser standardavviket for å estimere mulige forskjeller i prisbevegelser. Mange handelsmenn bruker også ATR-indikatoren for å beregne stopptap. Vær oppmerksom på at den totale risikoen ved åpning av en stilling ikke bør overstige 2% av innskuddet, derfor er det veldig viktig at den næringsdrivende kommer inn i markedet med færre partier for å kunne beregne den kumulative risikoen i handel korrekt.

4. Stopp ved margininnsatsen.

Dette er kanskje den mest ikke-standarden for alle pengestyringsstrategier. I motsetning til valutamarkeder, opererer valutamarkedet 24 timer i døgnet. Dermed kan forhandlere av valutamarkeder avvikle sine kunders posisjoner nesten umiddelbart, så snart de har en marginrop. Av denne grunn risikerer sjelden valutahandlere å få en negativ saldo på kontoen, siden meglerens datamaskiner automatisk lukker alle åpne posisjoner. En slik strategi kan bare brukes hvis du er klar for FULL tap av hele innskuddet i enhver transaksjon. Noe som er uproduktiv.

Mange ubevisste handelsmenn bruker denne typen stopp-tap når de åpner en stilling uforholdsmessig til beløpet på kontoen. Stort sett nybegynnere.

Handler mye kalkulator

Råd om å ta risiko i hver transaksjon 2% av innskuddet - dette er forståelig. Men hvordan beregne disse prosentene? Selv de av oss som hadde fem i algebra på skolen har lenge glemt alle nødvendige formler. For å lette en vanlig handelsmanns levetid vil jeg dele med deg en spesiell kalkulator i form av en excel-tabell for beregning av størrelsen på en handelsparti i samsvar med et gitt risikonivå, stopptapstørrelse og valutapar. Last ned denne kalkulatoren, samt se en video om hvordan du bruker den nedenfor.

Konklusjon

Som du kan se, er pengestyring (pengestyring) i valutamarkedet like fleksibelt og mangfoldig som markedet selv. Den eneste universelle regelen er at hovedoppgaven din er å holde deg i spillet. Og dette er uoppnåelig uten en kompetent tilnærming til å velge stillingsstørrelse.

Legg Igjen Din Kommentar