Populære Innlegg

Redaksjonens - 2020

Opsjonsnivåer i Forex trading

Hallo venner forex handelsmenn!

Børshandel anses som enklere enn å handle på Forex-markedet: teknisk analyse fungerer bedre, det er mer informasjon på nettverket, i tillegg kan mange svært nyttige data fås helt gratis fra nettverksressursene til utvekslinger. I dag skal vi snakke om CME-utvekslingen, som laster opp data om valgfrie nivåer for valutaer.

For øvrig er aksjeopsjoner veldig forskjellige i forhold til de samme binære opsjonene som nå er mye hørt. Typisk bruker store spillere opsjoner hovedsakelig for å sikre sine nåværende futuresposisjoner, selv om dette ikke er uvanlige og vanlige spekulasjoner. For ethvert valutapar er både futures og opsjoner tilgjengelig for handel. Til forskjell fra Forex er all data om utvekslingen absolutt gjennomsiktig - du kan se antall opsjonskontrakter når som helst og bestemme de viktigste markedsnivåene som strykpriser sannsynligvis vil bli målrettet av store aktører.

I dagens materiale vil vi analysere i detalj valgfrie nivåer og hvordan du bruker dem i handel.

CME Exchange

CME Group Inc. er Chicago Mercantile Exchange Group, det største nordamerikanske markedet for finansielle derivater, bygget ved å kombinere de ledende børsene i Chicago og New York. Gruppen ble dannet i 2007 gjennom fusjon av Chicago Board of Trade og Chicago Board of Trade. Organisasjonens hovedkvarter ligger i sentrum av Chicago. Senere, 17. mars 2008, ble det kunngjort at et datterselskap av New York Mercantile Exchange NYMEX Holdings og COMEX fra New York vil slutte seg til gruppen. Den endelige fusjonen ble fullført 22. august 2008. Tre børser fungerer i dag som et enkelt marked. Forresten, 10. februar 2010 kunngjorde CME kjøp av 90% av Dow Jones-indeksene, inkludert den mest berømte Dow Jones-indeksen.

CME Daily Newsletter

Hver dag publiserer CME-børsen foreløpige rapporter, som vises klokka 7.45 - 8.40 Moskva-tiden. Den endelige rapporten kommer ut innen en time etter starten av den amerikanske økten.

Dataene fra dette nyhetsbrevet vil tillate oss å beregne opsjonsnivåer og ta dem med i vår handel. Opsjonsnivået viser tilbudet som opsjonsselgeren går til breakeven.

Den fullstendige versjonen av disse daglige rapportene er tilgjengelig på denne og denne lenken. Den første lenken er ftp, hvor du kan finne hele versjonen av nyhetsbrevet i form av arkiverte pdf-filer. Den andre lenken gir en versjon fordelt på eiendeler i form av en html-side. Den fullstendige versjonen er ganske omfangsrik - den inneholder over 500 sider med tekst og veier omtrent 14 megabyte, men heldigvis trenger vi ikke all denne informasjonen.

Ved å klikke på den andre lenken, vil du finne et nyhetsbrev fordelt på ulike eiendeler - landbruk, energi, aksjeindekser, renter, metaller, eiendommer, valutaer og til og med data om futures og væralternativer.

La oss finne valutaseksjonen og velg for eksempel anropsalternativer på den japanske yen (Japanese Yen Call Options - PG 33).

Hvis du klikker på denne lenken, åpnes et ganske forvirrende pdf-dokument:

Øverst i filen er dokumenttypen angitt med fet skrift - final (FINAL) eller foreløpig (PRELIMINARY). I prinsippet vil noen gjøre for våre formål, siden de i praksis ikke er så veldig forskjellige.

Nå må du finne begynnelsen av tabellen som heter "JAPANSE YEN RING Valg ** SETT. PRIS **"

I den første kolonnen må du finne måneden som følger den gjeldende. Dette er august for øyeblikket. Velg deretter et tilbud enten etter volum eller etter åpen interesse. Handelsvolumet er det totale antallet av alle kontrakter, både åpne og lukkede. Åpen interesse er antallet bare åpne kontrakter for et gitt tilbud. Derfor er det å foretrekke å bruke bare åpen interesse. La oss skrive alle sitatene for august med en ganske høy åpen interesse, for eksempel over 500. Jeg bruker Excel-platen for dette, som jeg vil legge inn:

- sitatet i seg selv fra den første kolonnen;

- Det første nummeret i kolonnen "SETT.PRICE & PT.CHGE.".

Dette skal du ha vært i stand til å gjøre:

Hvis vi ønsker å få et nivå for CALL-alternativene GBPUSD eller USDCAD, må vi multiplisere premien vår med en faktor på 0,01. For CALL-alternativer yen og PUT-opsjoner GBPUSD og USDCAD kreves ingenting mer. For PUT-alternativer på yen, må du multiplisere premien med 0,0001.

Nå etter den første kolonnen, sett inn en annen kolonne og sett inn verdiene fra den første delt med 100 000 i den. For valutapar med femsifrede anførsel, del verdien fra den første kolonnen med 1000:

Legg til en ny kolonne etter "Premium" -kolonnen, og navn den "Nivå". Gjør følgende i hver celle i den nye kolonnen:

- Oppsummer kolonnene "Sitat 2" og "Premium";

- Del enheten med den mottatte verdien.

For den første raden i tabellen min får jeg for eksempel 1 / (0,00875 + 0,000165). For CALL-alternativer legger vi til data fra kolonnene "Sitat 2" og "Premium". For PUT-alternativer vil formelen se slik ut:

1 / ("Sitat 2" - "Premium").

Hvis tilbudet vårt er direkte (USDJPY eller USDCAD), deler vi med ett. Hvis tilbudet er omvendt (GBPUSD), vil formelen ha formen: "Sitat 2" - "Premium" eller "Sitat 2" + "Premium". Det vil si at enheten ikke lenger er nødvendig.

Her er sammendragstabellen over nivåer for CALL-alternativer:

Gjenta alle trinnene for PUT-alternativer (Japanese Yen Put Options - PG 34) og få følgende tabell:

La oss nå sette de resulterende nivåene på USDJPY-diagrammet for periode H4:

Jo større åpen interesse, jo tykkere nivå. Rødt viser CALL-nivåer, blå PUT-nivåer. For den første jobber store aktører for å øke, for den andre - for å redusere. La oss komme litt nærmere på bildet og fjerne de tynneste nivåene:

Som du ser, fungerer de valgfrie nivåene virkelig som støtte- og motstandsnivåer, og de fungerer veldig bra. Disse nivåene er dessuten basert på virkelige markedsmengder og blir fulgt av store aktører, noe som gjør dem enda mer verdifulle.

La oss gjøre det samme for USDCAD-valutaen for å fikse beregningsmetoden.

For CALL-alternativer skriver vi tilbud, deler dem med 1000, skriver ut en premie. Så deler vi enheten med summen av premier og pristilbud. Følgende tabell får vi:

For PUT-alternativer er bildet som følger:

Sett på kartet:

La oss gjøre skalaen større og fjerne ubetydelige nivåer:

Informasjon er også tilgjengelig på pund og sveitsiske franc, New Zealand og australske dollar. I tillegg kan du til og med finne data i bulletiner for den russiske rubelen eller meksikansk peso, men volumene er ganske små. Også interessante er data om energibærere som naturgass, brent og WTI-olje, bensin og diesel. Data er også tilgjengelig på hovedindekser, for eksempel S&P 500, Nasdaq, Nikkei. Metallhandlerinteresserte vil her finne valgfrie nivåer for gull, sølv, kobber, jernmalm, palladium og platina.

Denne metodikken for beregning av nivåer tar ikke hensyn til de såkalte terminpoengene, som tar hensyn til forskjellen i renten for ulike valutaer. Som regel kommer denne endringen ut i området 1-2 gamle punkter, og jeg mener at en slik feil ikke er betydelig.

Hvorfor opsjonsnivåer er nyttige

Valgfrie nivåer kan brukes perfekt for å bestemme sonene for støtte og motstand, som vi var veldig overbevist om. Slike nivåer vil være basert på reelle aksjedata, og de er interessante for store aktører. Logikken i disse nivåene er enkel: hvis store handelsmenn analyserer CALL-opsjoner, sikrer denne måten sannsynligvis en kort posisjon på futures for disse instrumentene. Som et resultat er CALL-nivået et veldig reelt motstandsnivå, mens PUT-nivået er et støttenivå. Du har alltid et valg - tegne nivåene på den gamle måten, for øyet, eller "trekke" dem fra hodene til store aktører. Det er verdt å forstå at hvor seriøse penger snurres, og forberedelsen til spillerne er helt annerledes. Dette er for det meste smarte penger, men uansett hvor smarte profesjonelle handelsmenn er, tar de noen ganger feil.

Et annet interessant faktum som kan hjelpe i handel: hvis den daglige CME-rapporten ikke kommer frem til tiden, bør du forvente store volumer, og som et resultat økt volatilitet.

Konklusjon

Valgfrie nivåer er utvilsomt et veldig nyttig verktøy for enhver handelsmann. I kombinasjon med grunnleggende og teknisk analyse, så vel som Price Action, kan det bli et veldig kraftig verktøy. Og i stedet for å sette nivåer på øyet, styrt av gjetninger, er det mye mer effektivt å bruke ekte markedsdata.

Lykke til og ses snart!

Legg Igjen Din Kommentar